專題策劃：余娣
本刊記者：余娣、李進科、熙文
序： LED外延片、芯片是整個LED產業(yè)鏈的上游部分，上游產業(yè)的襯底、外延材料與芯片制造，屬于技術和資金密集行業(yè)，約占LED行業(yè)利潤70%。目前我國的 LED芯片制造成本雖然相對外資產品較低，但在芯片技術上的投入比例依然很大。一直以來我國的LED芯片產業(yè)相對薄弱，隨著生產技術和工藝的提升，我國的芯片產業(yè)也取得長足進步。在肯定成績的同時，我們也看到近兩年來產業(yè)發(fā)展中遇到的種種問題。那么本期專題將針對國內LED顯示屏專用芯片市場現(xiàn)狀、未來發(fā)展等方面略做分析與總結，不當之處還望業(yè)界指正。在此，我們要向為芯片國產化奮斗的企業(yè)致敬！
Part one：芯片市場解讀
一、國內LED芯片市場風云變幻
在政府的大力推動和政策的支持下，中國的LED產業(yè)迅速發(fā)展，十年間從開始的十幾家外延芯片企業(yè)發(fā)展到現(xiàn)在的近百家，從最初的4個產業(yè)化基地發(fā)展到現(xiàn)在的7大產業(yè)化基地(廈門、上海、大連、南昌、深圳、揚州、石家莊)、6大LED產業(yè)聚落(西三角、環(huán)渤海、長三角、兩湖一徽、珠三角及閩贛)，產值從120億元增加到現(xiàn)在的1560億元。成立了一批有代表性的LED外延、芯片的企業(yè)：廈門三安、江西聯(lián)創(chuàng)、廣東德豪潤達、廈門乾照、杭州士蘭明芯、武漢迪源、華燦光電等，其中有部分企業(yè)做大做強并成功上市，諸如三安光電、乾照光電、士蘭明芯及華燦光電等。
但是，與國際巨頭企業(yè)相比，我國芯片企業(yè)整體競爭力不強，目前國內LED市場又呈現(xiàn)出諸多不穩(wěn)定因素，尤其是LED顯示屏領域更是風云再起，難繼當年輝煌。其主要表現(xiàn)就是產能過剩、利潤遭腰斬。
從2010年開始，中國LED芯片產業(yè)的瘋狂投資直接導致芯片產能嚴重過剩，產品價格不斷下跌。隨著各路資本的紛紛出手，LED產業(yè)明顯開始出現(xiàn)供過于求的局面。而且，在高端領域國內廠家并沒有分到太多的市場份額，只能在中低端大打價格戰(zhàn)，造成結構性產能過剩。產能過剩導致市場競爭日益激烈，再者部分芯片企業(yè)依靠政府補貼采取低價占領市場策略，直接導致芯片市場廝殺一片。受此影響，2012年國內九成LED芯片企業(yè)處于虧損狀態(tài)，部分沒有資金支撐的企業(yè)已經倒下，中國LED芯片產業(yè)已從早期的技術競爭轉變?yōu)橘Y本競爭。
有資料顯示，到了2012年三季度，LED芯片毛利率從年初的22.67% 下降到14.01%，全年平均毛利率為17%以下，部分LED芯片企業(yè)的毛利率甚至不足10%。其中，LED顯示屏芯片價格下降最為嚴重，部分低端產品價格降幅達5成。
產能過剩導致LED芯片利潤趨薄。2012年各大芯片企業(yè)的年報顯示，LED芯片的高毛利時代已經過去。三安光電、德豪潤達、士蘭微在2012年利潤均出現(xiàn)下滑。對于業(yè)績下滑的原因，各家企業(yè)普遍給出的解釋是：由于受LED行業(yè)競爭加劇影響，公司產品價格出現(xiàn)大幅下降，并由此擠壓了利潤空間。
二、LED顯示屏芯片市場格局重組
隨著國產LED顯示屏芯片技術的提高，當前，國內LED顯示屏芯片國產化率超過70%以上，并且呈現(xiàn)逐年上升趨勢。與國產LED照明用芯片相比，國產LED顯示屏LED芯片技術水平已經非常接近國際頂尖水平。越來越多的國內LED企業(yè)開始采用國產LED芯片生產高端顯示屏，從藍綠光LED芯片進口數量上來看，進口率逐年下降�？梢�，國內LED顯示屏專用芯片技術取得了長足進步。
受制于終端應用產品價格的下降，LED顯示屏專用芯片的價格也是直線下滑，利潤率嚴重壓縮，再加上照明市場的異軍突起，許多LED顯示屏芯片企業(yè)開始加大對照明芯片的投入力度，或者積極調整戰(zhàn)略，格局重組的現(xiàn)象分外明顯。
2012年，三安光電通過認購的方式，成為臺灣璨圓第一大股東，該動作一經報道，立刻引起各界的廣泛討論。此外，三安還通過其子公司進行了一系列的垂直整合行為。同時，在LED照明行業(yè)及市場的一片回暖聲中，三安光電原本擱置兩個多月的蕪湖二期項目重新募資開啟。
武漢華燦光電的主要產品為GaN 基高亮度藍、綠光LED 芯片，在LED顯示屏芯片領域一直占據較大市場份額，2012年華燦光電的營業(yè)利潤下降明顯，公司開始逐步加大照明和背光投資。其主要表現(xiàn)為通過上市募集資金加快三期基礎建設，著手改造和擴增生產線產能，同時新增募投項目蘇州子公司建設。隨著新增設備的陸續(xù)投產，華燦在LED照明芯片領域將不斷發(fā)力。
士蘭明芯一貫的宗旨是立志于高端LED顯示屏芯片，盡管去年士蘭微的利潤壓縮堪稱業(yè)界之最，但是士蘭明芯積極轉變戰(zhàn)略，在高端LED顯示屏芯片和封裝上大做文章。旗下封裝企業(yè)美卡樂將趕超日亞和科銳的封裝產品為目標，目前，相關產品已成熟運用。同樣，為了緩解利潤的緊張，士蘭明芯也加碼LED照明芯片。
臺灣晶元的芯片在大功率、中功率領域造詣頗深，其顯示屏專用芯片在在戶外LED全彩顯示屏領域有較高聲望。晶元作為臺灣一家資歷較久的企業(yè)，在研發(fā)上不遺余力，市場營銷較為低調，市場占有率穩(wěn)定。
根據相關調查發(fā)現(xiàn)，國內LED顯示屏高中低端市場區(qū)別較為明顯，其中華燦光電、士蘭明芯作為較高端LED顯示屏芯片已被大眾認可，而三安光電、上海藍光、大連路美等其他企業(yè)主要作為中低端LED顯示屏用芯片，因其價格存在很大優(yōu)勢，在未來幾年將壟斷國內LED顯示屏中低端市場。
國際企業(yè)日亞、CREE，OSRAM是中國主要的高檔顯示屏用LED芯片供應商，主要供應藍綠光LED芯片，特別是日亞和CREE在中國顯示屏用LED芯片領域，占有較大的市場份額。
結語：中國LED芯片產業(yè)正在加速發(fā)展。與此同時，國外芯片廠商也正在加速對中國市場的布局，科銳(Cree)大力宣傳其LED顯示屏封裝器件，而一向低調的日亞也轉變策略，開始有方法的向中國營銷。國內方面，三安、士蘭明芯、華燦等等都在加大策略聯(lián)合，這一方面有助于國內LED顯示屏市場的蓬勃發(fā)展和成熟發(fā)展，但在另一方面，由于LED照明的良好征兆吸引了眾多芯片企業(yè)轉向，力推LED照明芯片也是當前LED芯片老牌廠商的表現(xiàn)。
當前，LED顯示屏整個行業(yè)正在遭遇著轉型升級的陣痛，一些體力不支的企業(yè)開始被三振出局，這樣的危險信號或許影響了業(yè)內的眾多同胞，持續(xù)下降的產品價格幾乎壓榨了相關企業(yè)的生存之本和信心。我們并不否認國內LED顯示屏市場的困局，但是作為業(yè)內的一員，我們希望每一個從事顯示屏相關業(yè)務的企業(yè)都能夠貢獻自己的力量，尤其是上游芯片廠商，更不能對行業(yè)喪失信心。經過磨礪和洗禮，我們相信未來的LED顯示屏行業(yè)將會是良性的、健康的。
作為LED顯示屏行業(yè)的專業(yè)雜志，《LED屏顯世界》將繼續(xù)不遺余力關注行業(yè)的發(fā)展，繼續(xù)和奮斗在一線的國內芯片廠商櫛風沐雨！
Part two：企業(yè)訪談實錄
隨著LED顯示應用產業(yè)的不斷發(fā)展和成熟，無論是市場層面還是技術層面都對LED顯示屏專用芯片提出新的挑戰(zhàn)和機遇。尤其是當前形勢的嚴峻，LED顯示屏行業(yè)面臨多重難關，在當前這樣的背景下，國內芯片廠商應該如何積極應對，對整個產業(yè)又有哪些新的幫助？作為上游的LED外延、芯片廠商，對整個產業(yè)的發(fā)展起著舉足輕重的作用，為了分享行業(yè)經驗，傳播行業(yè)真實訊息，本期特約杭州士蘭明芯科技有限公司、華燦光電股份有限公司、臺灣晶元光電股份有限公司等相關負責人對他們的自身發(fā)展與產業(yè)整體發(fā)展激揚論道，共敘宏微觀產業(yè)的發(fā)展問題。
探討問題：
Talk 1、近年來，由于MOCVD設備投資過熱導致產能過剩之說蔓延，LED芯片價格下跌均達30%以上，嚴重影響公司的盈利能力，貴司采取那些措施來緩解和改善這種局面？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：
從2010年開始，LED行業(yè)特別是上游領域的投資開始火熱，到2011年投資逐漸出現(xiàn)過剩現(xiàn)象。這就導致了芯片價格的持續(xù)下降，我認為降價幅度甚至超過了30%，高達50%左右。
為了應對市場競爭，士蘭明芯開始轉變市場戰(zhàn)略。主要從兩方面著手，其一，降低生產成本。2012年初開始，士蘭明芯的外延片以及圖形襯底幾乎全部自給自足，不再從國外進口，這在很大程度上降低了士蘭明芯芯片的成本。2013年，士蘭明芯將繼續(xù)在降低產品成本上苦下功夫，力爭降低成本20%—30%。其二，提高成品率，以更高的規(guī)模和產量來保證士蘭明芯的利潤增長。
華燦光電股份有限公司銷售總監(jiān) 汪德鵬：
LED產業(yè)由于前期投資過熱導致的上游產能過剩，但是下游市場卻沒有相應的擴大，進而導致2012年芯片價格下滑較為明顯。但目前國家政策導向以及扶持力度逐漸從上游向下游轉移，預計后期產業(yè)供需會逐漸趨于平衡，對上游產能過剩將起到一定的緩解作用。
LED芯片產業(yè)是一個高投入、資本密集型的產業(yè)，對于后進者的門檻較高。華燦目前要結合過去五年來做RGB芯片上的技術優(yōu)勢，在我們關注的市場上獲得領先的市場份額，在鞏固既有的LED顯示屏市場的基礎上，積極拓展照明、背光等照明市場，這樣才能在價格持續(xù)下滑時保持屹立不倒。
晶元寶晨光電（深圳）有限公司副總經理 王俊博：的確，誠如各位芯片廠商所言，近幾年LED芯片產品價格下降的幅度明顯，晶元同樣受到了挑戰(zhàn)，危機感頓生。從另一個角度來講，這是LED行業(yè)發(fā)展的一個必經階段，我們無力阻止這種現(xiàn)象的發(fā)生，只能從本身來做出努力。晶元光電主要從兩方面來調整，一方面提高產品性價比，給客戶更多回饋和價值，增強市場競爭力，另一方面深入研發(fā)，推出更多新款產品，保持市場領先創(chuàng)造力。
Talk 2、目前產業(yè)處于整合階段，國內芯片廠商也表現(xiàn)的相當積極，或垂直整合、或縱向整合，那么貴公司在做大做強企業(yè)方面做出哪些努力？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：
的確，當前國內處于整合并購時期，每個公司都有自己的規(guī)劃和策略。士蘭明芯的主要動向就是縱向擴充和延伸，也就是我們自己做封裝，美卡樂就是定位在高端顯示屏領域的封裝企業(yè)。此外，在芯片端的設備領域，士蘭明芯也有所動作。與其他企業(yè)不太一樣的是，士蘭明芯的主要優(yōu)勢仍然來自于LED顯示屏。未來，士蘭將會繼續(xù)加強LED顯示屏芯片的布局，同時擴充LED照明芯片產能。
華燦光電股份有限公司銷售總監(jiān) 汪德鵬：
華燦目前并沒有垂直整合的計劃，每個企業(yè)都會根據自己的需要，來理性的看待產業(yè)鏈整合。目前，芯片領域還有很大的深挖空間，華燦主要專注于芯片領域。雖然目前華燦與世界領先品牌仍然存在一定差距，但我們的主要優(yōu)勢在芯片上，我們認為做好自身最擅長才是當前的首要任務，目前華燦還沒有垂直整合的戰(zhàn)略規(guī)劃。
雖然華燦光電目前沒有垂直整合的打算，但會增加對產業(yè)鏈的研究投入。華燦對封裝及應用有全面的研究，并配有專業(yè)封裝實驗室。我們要讓業(yè)界知道華燦不僅是一家芯片供應商，更是一家解決方案的提供商。而且，在目前階段整個LED行業(yè)對市場的研究非常欠缺，對此，華燦今年將會加大對細分市場方面研究的力度，華燦一直嘗試為客戶提供各種服務，今后會為客戶提供我們自己整理分析的市場信息，這是華燦在市場戰(zhàn)略上的規(guī)劃。
晶元寶晨光電（深圳）有限公司副總經理 王俊博：整合之勢是不可避免的，也是企業(yè)在現(xiàn)有狀態(tài)下自我調整的一種方式，許多芯片企業(yè)開始向中下游延伸，將觸角直接伸展至封裝甚至應用端。晶元光電的做法是虛擬垂直整合，透過自身的策略跟許多下游廠商或特定的客戶合資、戰(zhàn)略合作，或者產品上的共同開發(fā)，通過這樣的方式讓我們與客戶之間的紐帶更加緊密，并且避免了直面競爭。到目前為止，晶元光電也是全球唯一一家只專注于芯片和外延片的LED廠商。為此，晶電在這一專業(yè)領域投入了更多精力和心血，我們希望奉獻更多優(yōu)勢產品。
Talk 3、針對LED應用環(huán)節(jié)的需求，諸如LED顯示屏新興領域的崛起，貴公司在芯片研發(fā)上做出哪些些技術和工藝上的改進來保持市場競爭力？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：
為了在全球顯示和景觀領域能夠占據較高的市場份額，士蘭明芯將深耕LED顯示屏芯片，積極參與LED照明。從技術工藝上來講，主要是提升芯片亮度和降低產品成本。對于顯示屏芯片而言，可靠性、失效率等指標將是重點提升領域。
華燦光電股份有限公司銷售總監(jiān) 汪德鵬：
華燦光電致力于不斷提升技術水平來滿足不同細分市場需求，華燦已經有五年的顯示屏芯片技術生產經驗，芯片良好的穩(wěn)定性和一致性是華燦在顯示屏市場上贏得市場地位的基礎。 并且公司在原有的顯示屏領域技術優(yōu)勢的基礎上，加大力度在電光轉換效率、白光芯片、自制圖形化襯底、4英寸外延工藝等方面的研發(fā)投入，進一步增強公司的自主創(chuàng)新能力。
在現(xiàn)有產品中，針對顯示屏市場，在已有生產技術的基礎上，通過工藝及外延不斷改進來持續(xù)提高產品的亮度、一致性和可靠性。針對背光及照明市場，主要是通過使用PSS 襯底外延片以及改善芯片結構，持續(xù)提升芯片光效。
華燦光電也在積極籌備研發(fā)新品，完善現(xiàn)有產品序列，以更好滿足不同細分市場需求，比如高壓芯片和倒裝芯片，目前研發(fā)進展順利。
晶元寶晨光電（深圳）有限公司副總經理 王俊博：LED顯示屏行業(yè)雖然在常規(guī)顯示屏領域的競爭過于飽和，但是新興市場的崛起也是不容小覷的，比如高密度小間距以及戶外表貼LED顯示屏就受到了市場的熱衷。雖然目前這兩種產品在技術以及價格上仍然存在相當大的門檻，市場培育也需要花費更大的力氣，但是這并不影響其發(fā)展空間。
從芯片廠商的角度來看，我們要做的就是要保障專用芯片的可靠性，這也是晶元光電在LED顯示屏市場的主要優(yōu)勢，晶元光電向來在產品可靠性指標上不遺余力，這是我們立足于市場的根本。
Talk 4、您如何評價LED顯示屏市場？您對LED顯示屏行業(yè)的未來格局有何見解？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：
LED行業(yè)發(fā)展到今天，我認為芯片技術上的差異并不太大，而且隨著國產芯片的發(fā)展，其技術差距將越來越小。因此，未來LED芯片企業(yè)之爭主要集中在產品質量、品牌以及成本控制、管理、營銷等多方面。士蘭明芯是一個比較特別的企業(yè)，因為我們的母體是集成電路公司，同樣也屬于半導體行業(yè)，我們將集成電路的技術優(yōu)勢和企業(yè)經營管理優(yōu)勢全部移植到LED行業(yè)上來，相較于其他企業(yè)而言認知的角度和深度更深一層。實踐證明，士蘭明芯的路線是無法仿制的，也是我們參與市場競爭最大的砝碼。
華燦光電股份有限公司銷售總監(jiān) 汪德鵬：
華燦光電已有五年顯示屏芯片量產的技術生產經驗，芯片良好的穩(wěn)定性和一致性是華燦在顯示屏市場上贏得市場地位的基礎。公司在原有的顯示屏領域技術優(yōu)勢的基礎上，加大力度在電光轉換效率、白光芯片、自制圖形化襯底、4英寸外延工藝等方面的研發(fā)投入，進一步增強公司的自主創(chuàng)新能力。
目前，歐美等地區(qū)量產白光LED 芯片的發(fā)光效率已可達到130-150 lm/W，我國臺灣地區(qū)平均為120-140 lm/W，我國大陸地區(qū)近年來與國際廠商差距逐漸縮小，目前量產白光LED 芯片的發(fā)光效率平均已可達到100-120lm/W。為了提高發(fā)光效率，國產芯片廠商的研究人員在提升LED內量子效率及光提取效率方面做了大量的研發(fā)工作，進行了PSS 襯底外延片、粗化外延表面、金屬鍵合剝離、倒裝芯片結構、垂直芯片結構等技術改進，使得LED發(fā)光效率得到了大幅提升，不久將會趕上國際LED芯片大廠技術水平。
晶元寶晨光電（深圳）有限公司副總經理 王俊博：我認為，LED顯示屏市場即將進入成熟時期，我所說的成熟時期就是指相關企業(yè)數量減少、企業(yè)生存更加穩(wěn)定、廠家規(guī)模擴大等等一系列明顯特征。目前，LED顯示屏行業(yè)仍然在經歷大范圍的洗牌運動，這是陣痛的，也是行業(yè)成熟前的征兆。未來，能夠平安存活的企業(yè)必然是有某方面的過人之處，也是市場千錘百煉篩選的重要主體。
Talk 5、目前國外企業(yè)在LED芯片粗化技術和電極技術上有大量在華專利，這個給我們帶來潛在風險，貴公司在發(fā)展中如何規(guī)避這種專利壁壘？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：其實，目前國內對LED芯片粗化技術的運用較少，更多的還是采用圖形襯底技術。士蘭明芯從去年開始就實現(xiàn)了圖形襯底的自主研發(fā)和自主使用，因此較少存在專利困擾。電極技術更是士蘭明芯的專利優(yōu)勢，我們最早在集成電路時期就有獨到的電極技術專利。
華燦光電股份有限公司銷售總監(jiān) 汪德鵬：
從國際LED照明產業(yè)競爭布局來看，目前美國、東亞、西歐三足鼎立，高端產品市場被少數的國際公司占據，整個產業(yè)的專利布局在逐步成形。LED產業(yè)的核心專利技術主要掌握在日亞、飛利浦、歐司朗等大公司的手中。目前來看，國外的一些大企業(yè)不僅是在專利數量上，在質量上也占據絕對的優(yōu)勢。
國內LED企業(yè)想要進軍國際市場，專利是一個不可避免需要面對的挑戰(zhàn)，華燦光電也在積極提升研發(fā)能力儲備自身專利池，
首先，自公司成立以來，華燦光電對研發(fā)以及技術的投入呈逐年遞增，目前已授權專利20項，其中發(fā)明專利14項，有67項專利在審核中，處于業(yè)界領先水平。
其次，經過幾年自身研發(fā)和技術的積累，華燦光電后續(xù)也會選取產業(yè)鏈的某個技術環(huán)節(jié)進行專利布局，爭取更多談判的籌碼。
Talk 6、當前，LED照明市場大有好轉之勢，上至顯示屏芯片企業(yè)下至顯示屏應用廠商都在積極轉型或者兼顧LED照明。貴公司是否也在加大對照明的投入力度？您對轉型之勢如何看待？
杭州士蘭明芯科技有限公司總經理 江忠永：
無論是LED外延、芯片還是未來的LED照明之爭，冷靜、客觀、科學的態(tài)度始終是最健康的心態(tài)。LED發(fā)展到今天，行業(yè)存在著很多不合理不規(guī)范的因素，浮躁之風日漸盛行，這是最令人擔憂的現(xiàn)象。我認為，興旺時期不自傲、灰暗時期不氣餒，無論產業(yè)發(fā)展到哪個階段，踏實、認真的做好工作永遠不過時。
晶元寶晨光電（深圳）有限公司副總經理 王俊博：LED照明是未來照明市場的主宰者，這是不容置疑的，也是眾多企業(yè)放手一搏的賭注，LED顯示屏相關企業(yè)都轉型或者轉戰(zhàn)LED照明領域，這也不難解釋了。這種趨勢是企業(yè)對當前形勢所做出的判斷和選擇，無可厚非。
一方面是照明市場的呼聲正高，另一方面LED顯示屏領域魚龍混雜，尤其是終端制造企業(yè)的不穩(wěn)定以及貨款周期的局限，芯片企業(yè)在某種程度上也承擔了連坐的風險，因此，LED顯示屏行業(yè)的動蕩和混亂也深刻影響了芯片廠商的策略。晶元光電目前在LED顯示屏領域的做法是以穩(wěn)為主，保持穩(wěn)定的出貨量和市占率，維護優(yōu)勢、優(yōu)質客戶；同時加強對LED照明芯片的研發(fā)和投入。
LED芯片企業(yè)雖然處在產業(yè)鏈的上游，不僅企業(yè)的資金和實力都有一定的保障，而且利潤收益率相對于其他環(huán)節(jié)的企業(yè)而言都占優(yōu)勢，但是，面對LED顯示屏市場整體利潤的嚴重壓縮以及終端企業(yè)的經營風險，芯片企業(yè)在很大程度上也受到了強烈的影響，甚至有時候還要承擔一定的風險和連坐責任。如今，國內LED顯示屏企業(yè)所用芯片基本上都被華燦、士蘭明芯、晶元以及三安四家鼎足企業(yè)所占據，作為業(yè)內風向標一般的上游大廠，他們的一舉一動都是令人關注的焦點，也是業(yè)內廣泛討論的話題。我們希望LED顯示屏產業(yè)真正邁向理性、成熟的市場階段，也希望各家顯示屏專用芯片企業(yè)能夠起到帶頭的作用，積極推動LED顯示屏產業(yè)的健康發(fā)展。
再次對以上專題的參與企業(yè)——武漢華燦、杭州士蘭明芯、臺灣晶元表示感謝，下期專題，《LED顯示屏控制系統(tǒng)》同樣將為各位帶來精彩內容，敬請期待！
